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111年 - 111 中華民國人壽保險管理學會_秋季壽險管理人員暨核保理賠人員測驗:壽險財務管理#110931
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4. 有關保險公司面臨流動性風險之敘述,下列何者正確? a.相對於壽險公司,產險公司通常傾向選擇短期且更具流動性資產 b.壽險公司理想之流動性管理,是新契約保費收入大於支付舊保單理賠金額 c.保費收入不足以支付保單解約時,壽險公司通常優先出售低流動性資產,以 維持自身高流動性資產比重
(A) a、b、c
(B) a、b
(C) b、c
(D) a、c
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統計:
A(0), B(13), C(2), D(0), E(0) #3001110
詳解 (共 1 筆)
Peggy
B1 · 2023/02/07
#5715263
c.保費收入不足以支付保單解...
(共 50 字,隱藏中)
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1. 有關投資基金之報酬反映於基金持有標的資產組合層面之敘述,何者正確? a.基金出售資產價格高於購買價格而獲得之資本利得 b.標的資產獲取之收益與股利 c.基金持有標的資產增值而加入基金股份之價值 (A) a、b (B) b、c (C) a、c (D) a、b、c
#3001107
2. 有關金融機構所面臨風險之敘述,下列何者錯誤? (A) 表外風險:金融機構從事表外業務,或有資產與或有負債相關業務可能造 成之風險 (B) 市場風險:因利率或匯率價格變動,而使資產與負債在交易帳上發生變動 (C) 信用風險:金融機構管理不佳造成信譽損失,導致大額擠兌之風險 (D) 利率風險:金融機構資產與負債期限錯配,可能因市場利率變動造成損失
#3001108
3. 下列何者「非」重訂價模型(repricing model)衡量利率風險之缺點? (A) 忽略市場價值效果,僅能衡量部分實際之利率曝險 (B) 對資產或負債之分類過度複雜而降低實用性 (C) 未考量利率不敏感資產減少或提前償還之問題 (D) 忽略資產負債表外業務可能造成之現金流量
#3001109
5. 某金融機構持有一檔面值 120 萬美元的 5 年期零息債券,目前市價 100 萬美 元,每年到期收益率 3.854%,請問該債券之修正存續期間為何? (A) 4.01 年 (B) 4.81 年 (C) 5.19 年 (D) 5.78 年
#3001111
6. 承上題,若潛在收益逆向變動為 25 個基本點(basis points),則在每日收益 變動獨立且波動性固定下,該金融機構持有資產 2 天的 VaR 為何? (A) 12,036 元 (B) 14,185 元 (C) 17,022 元 (D) 20,426 元
#3001112
7. 某銀行發行一年期存單,募集所得資金全部用於投資兩年期 BBB 等級公司債 券。若市場利率持續上升,該銀行最可能面臨之風險為何? (A) 再融資風險 (B) 再投資風險 (C) 信用風險 (D) 流動性風險
#3001113
8. 大型金融機構會建立內部評估模型以衡量主權風險,針對主權風險機率模型最 常使用變數之定義,下列敘述何者正確? (A) 國內貨幣成長(MG)是該國當年貨幣供給變動量占期末貨幣供給水準比率 (B) 償債比率(DSR)是該國當年因外債所衍生之本息支出占當年商品與服務出 口值比率 (C) 投資比率(INVR)是該國之實體投資占當年外匯存底比率 (D) 進口比率(IR)是該國一年進口值佔當年國內生產總值(GDP)比率
#3001114
9. 若目前市場上,一年期零息國庫券利率 2.2%,某企業零息公司債之首年邊際 違約機率 3%,第二年之邊際違約機率 4%,則整段期間內之違約機率為何? (A) 4.68% (B) 5.20% (C) 6.88% (D)10.60%
#3001115
10. 某銀行之資產負債表如表格所示,請問該銀行 1 年期重訂價缺口(CGAP)為何? (A) CGAP=40 (B) CGAP=30 (C) CGAP=20 (D) CGAP=10
#3001116
11. 承上題,該銀行在該段期間之 RSA(資產面)及 RSL(負債面)利率分別下降 1%與 1.45%,請問兩者利差擴大 0.45%造成之淨利息收益(NII)變化為何? (A) 增加 11 萬美元 (B) 增加 12 萬美元 (C) 增加 13 萬美元 (D) 增加 14 萬美元
#3001117
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