試題詳解

7. 某公司的風控長針對其資產負債表進行如下表之試算，為降低該公司淨值對 利率變動的敏感度，此風控長建議增加公司負債之平均本金回收期限到 9.782 年，請問下列何者不是採行此一策略的缺點？
(A) 本金回收期限會隨著時間經過而改變，使得整體策略避險效果變差
(B) 本金回收期限模式忽略凸性特徵，在利率大幅變動之下計算失真
(C) 很多資產與負債市場價值取得不易
(D) 本金回收期限模式並未假設一平坦的利率曲線結構，因此估計值不精確