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申論題資訊

試卷:106年 - 106-1 期貨交易分析人員-期貨、選擇權與其他衍生性商品#68842
科目:期貨、選擇權與其他衍生性商品
年份:106年
排序:0

題組內容

3. 某投資人欲透過二項樹(Binomial Tree)模型評價台積電選擇權之賣權契約,9 個月到期台積電賣權, 市場股價為 50 元,履約價格為 52 元,股價每期上漲及下跌幅度分別為 u=1.25 及 d=0.8,無風險利 率為 10%,以三個月為一期(N=3),請回答下列問題:phpC8CgMu

申論題內容

(2)假設選擇權為美式賣權,請計算其價格。(取至小數後 2 位) (5 分)