試題詳解

33. 假設投資組合中有 A、B 兩資產。假設兩資產的價格各為 100 元及 30 元。而此投資組合對兩資產的 delta 值依次為 1,200 及 20,000。假設兩資產每日波動度各為 2%及 1%，而兩資產的相關係數為 0.5。 試問：此投資組合 5 天 99%的風險值為何？ N(-1.65) = 0.05 , N(-1.96) = 0.025 , N(-2.33) = 0.01
(A)11,714
(B)17,099
(C)39,023
(D)52,306