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期貨、選擇權與其他衍生性商品
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110年 - 110-2 期貨交易分析人員資格測驗試題:期貨、選擇權與其他衍生性商品#104475
> 試題詳解
7. 台灣期貨交易所之台灣永續期貨之契約乘數(即指數每一點相當之價值)為何?
(A)新臺幣 50 元
(B)新臺幣 100 元
(C)新臺幣 200 元
(D)新臺幣 500 元
答案:
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統計:
A(11), B(18), C(3), D(1), E(0) #2818891
詳解 (共 1 筆)
YT
B1 · 2022/02/23
#5355340
永續期貨契約乘數:新臺幣100元永續期貨...
(共 45 字,隱藏中)
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8. 若欲透過台股指數期貨對台股現貨進行避險,在極小化避險投資組合的變異下,其最適避險比率為何? (A)現貨報酬/期貨報酬 (B)現貨標準差/期貨標準差 (C)現貨和期貨的共變異數/期貨變異數 (D)現貨和期貨的共變異數/現貨變異數
#2818892
9. 台灣期貨交易所之電子期貨之契約價值為小型電子期貨之契約價值的幾倍? (A) 2 倍 (B) 4 倍 (C) 6 倍 (D) 8 倍
#2818893
10. 台灣期貨交易所之台股期貨契約為每點 200 元,期貨指數為 20,000 點,某共同基金之規模為 40 億元,ß 係數為 1.25,若欲將 ß 值降為 0.50,應: (A)買進 750 個期貨契約 (B)賣出 1,500 個期貨契約 (C)賣出 750 個期貨契約 (D)買進 1,500 個期貨契約
#2818894
11. 假設某一不支付現金股利的歐式買權履約價格為 50,目前股價為 52,到期日為六個月,無風 險利率為 1.5%(年),請計算此一買權價格的下限?() (A)2.475 (B)2.375 (C)1.985 (D)0
#2818895
12. 某歐式買權履約價格為 60,目前標的資產價格為 60,該歐式買權價值為 18 元。其他條件不 變之下,當標的資產價格變為 100,履約價格亦等於 100 時,由 Black-Scholes 公式可知歐式 買權價值應為: (A)10.8 元 (B)18 元 (C)25 元 (D)30 元
#2818896
13. 假設原油每桶的現貨價格為 60 美元,倉儲成本率為 2.5%,資金借貸之年利率為 3%,方便收 益率為 1.5%。 請問 1 年後到期之原油期貨,其目前市場價格最可能為每桶多少美元? () (A)64.350 元 (B)62.448 元 (C)61.212 元 (D)60.606 元
#2818897
14. 在其他條件不變之下,假設 A 股票的股價為 60,則下列哪一個以 A 股票為標的資產的選擇 權,其價格最低? (A)履約價格為 55 的 A 股買權 (B)履約價格為 60 的 A 股買權 (C)履約價格為 60 的 A 股賣權 (D)履約價格為 65 的 A 股賣權
#2818898
15. 該投資人最大可能獲利為何? (A)8 元 (B)10 元 (C)20 元 (D)22 元
#2818899
16. 當股價為多少時,該投資人有最大損失? (A)88 元 (B)90 元 (C)110 元 (D)以上皆是
#2818900
17. 當股價為多少時,該投資人淨損益為 0? (A)90 元 (B)98 元 (C)100 元 (D)108 元
#2818901
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