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衍生性商品之風險管理
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104年 - 104-3 期貨交易分析人員 - 衍生性商品之風險管理#69360
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30.假設90天美國國庫券(T-bill)的報價為98.75,請問其折現率(discount rate)為多少?
(A)4%
(B)7%
(C)6%
(D)5%
答案:
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統計:
A(1), B(2), C(2), D(5), E(0) #1802959
私人筆記 (共 1 筆)
Andrew
2021/07/24
私人筆記#3391573
未解鎖
90天美國國庫券(T-bill)的報價為...
(共 80 字,隱藏中)
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1.下列何種狀況,會導致違約機率之上升? (A)交易到期日之延後 (B)交易往來對手之信用改善 (C)債券價格或衍生性商品標的價格之波動率降低 (D)A與C
#1802930
2.有關巴塞爾III之流動性風險衡量方式敘述何者錯誤? (A)訂定了兩個流動性最低標準,分別為流動性覆蓋比率(Liquidity Coverage Ratio;LCR)及淨 穩定資金比率(Net Stable Funding Ratio;NSFR) (B)流動性覆蓋比率係強化銀行短期流動性之復原能力,確保銀行有足夠的優質流動性資產以 應付持續90個曆日的重大壓力情境 (C)訂定淨穩定資金比率以強化銀行較長期之復原能力 (D)淨穩定資金之時間長度設定為一年
#1802931
3.作業風險對市場風險與信用風險之影響為何? (A)作業風險對於信用風險與市場風險皆沒影響 (B)作業風險對於信用風險有影響,但對市場風險沒影響 (C)作業風險對於市場風險有影響,但對信用風險沒影響 (D)作業風險對於信用風險與市場風險皆有影響
#1802932
4.下列何者不屬於模型風險? (A)資料輸入錯誤風險 (B)錯誤估計模型參數風險 (C)資料不足風險 (D)模型選擇風險、執行風險
#1802933
5.下列對於流動性風險之敘述何者錯誤? (A)流動性風險包括資產流動性風險及籌資流動性風險 (B)流動性風險可運用衍生性商品進行避險 (C)無法以合理價格即時賣出持有部位屬資產流動性風險 (D)資金流動性風險亦稱為現金流量風險,發生於當金融機構不能履行其支付義務時
#1802934
6.下列對於信用風險之敘述何者錯誤? (A)信用風險是指因交易對手未能履行其契約義務所造成之損失 (B)衡量信用風險之主要因子包含違約機率、信用曝險及違約損失率 (C)信用風險評估期間通常屬短期間,例如以日為單位 (D)因信用評等等級的改變而使債權資產價格變化所產生的風險屬於信用風險
#1802935
7.何種方法比較估算VaR值與實際損益的穿透率,來評估VaR模型的正確性: (A)情境分析 (B)敏感度分析 (C)回顧測試 (D)壓力測試
#1802936
8.金融機構在製作VaR管理報表的同時,需進行壓力測試之原因為? (A)提供用貨幣表示之最大損失 (B)綜整在目標區間以最小信賴水準所估得之期望損失 (C)檢測出可能超出VaR估計值之損失 (D)評估在99%信賴水準下投資組合之行為
#1802937
9. Delta-normal、歷史模擬法與蒙地卡羅模擬法等方法為計算VaR之方法,若標的收益服從常 態分配,則 (A)Delta-normal之VaR等於歷史模擬法之VaR (B)當模擬次數增加時,蒙地卡羅模擬法之VaR將收斂到Delta-normal之VaR (C)蒙地卡羅模擬法之VaR等於歷史模擬法之VaR (D)Delta-normal之VaR等於蒙地卡羅模擬法之VaR
#1802938
10.某公司資產市價5,000萬元,長期負債價值1,000萬元,短期負債價值1,500萬元,且資產報酬率 的標準差為800萬元,請問根據KMV模型,該公司的違約間距(distance-to-default)為何? (A)3.125 (B)3.5 (C)3.75 (D)5
#1802939
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