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期貨交易理論與實務
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106年 - 106-2 期貨商業務員- 期貨交易理論與實務#62527
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38.每逢年節,市場預期米酒價格可能大幅上漲,常見許多商店提前大量庫存米酒,待市場價格上 漲後,才推出市場待價而沽。以控制進貨成本觀點,此行為可視為:
(A)投機交易
(B)空頭預期避險
(C)多頭預期避險
(D)選項A、B、C皆非
答案:
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統計:
A(93), B(25), C(394), D(9), E(0) #1609713
詳解 (共 1 筆)
611
B1 · 2018/02/17
#2628195
怕米酒價格將來會上漲(多頭避險),因此提...
(共 38 字,隱藏中)
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39.避險期間較長的狀況,避險者通常利用換約交易的方式加以克服,而且於近期契約到期前一至 二週執行換約,其主要考慮為何? (A)契約到期時,未平倉額太大 (B)契約到期時,成交不易 (C)契約到期時,交易限制較大 (D)愈接近契約到期時,價格波動異常劇烈
#1609714
40.以下何者最可能為黃金期貨走軟之因素? (A)中東戰爭 (B)美元升值 (C)通貨膨脹 (D)選項A、B、C皆非
#1609715
41.在價差(近期期貨價格-遠期期貨價格)為+5 時,賣出近期期貨並買入遠期期貨,價差多少 時平倉會獲利? (A)4 (B)5 (C)6 (D)7
#1609716
42.若交易者買進 2 口 5 月份的玉米期貨,並賣出 1 口 7 月份的玉米期貨以進行價差交易,則此價 差交易稱為什麼價差交易? (A)比例價差(Ratio Spread) (B)泰德價差(Ted Spread) (C)加工產品間價差 (D)時間價差(Time Spread)
#1609717
43.假設有 6 月份、9 月份、12 月份等期貨合約,請問如何建立放空蝶狀價差交易? (A)買進 6 月份、12 月份各一口,賣出 9 月份 2 口 (B)賣出 6 月份、12 月份各一口,買進 9 月份 2 口 (C)買進 6 月份、12 月份各一口,賣出 9 月份 1 口 (D)賣出 6 月份、12 月份各一口,買進 9 月份 1 口
#1609718
44.設期貨買權(Call)履約價格為 K,選擇權標的期貨市價 F,若 F>K,則其內含價值等於: (A)0 (B)F-K (C)K-F (D)F
#1609719
45.美國進口商從日本進口汽車,用美元報價,日本的出口商為了規避匯率風險,可以: (A)賣日圓期貨 (B)賣日圓期貨買權 (C)賣日圓期貨賣權 (D)賣歐洲日圓期貨
#1609720
46.一日本廠商將從德國進口一批生產設備,若其擔心日本通貨膨脹率將會上升,應如何避險? (A)買進歐元期貨 (B)賣出日圓期貨 (C)買進歐元/日圓(標的物為歐元)買權 (D)選項A、B、C皆可
#1609721
47.期貨市場風險防衛體系中,事後處理機制為: (A)結算所與結算會員之設置 (B)保證金 (C)交割結算基金之設置 (D)選項A、B、C皆是
#1609722
48.依交易所規定,期貨商的自營與客戶帳戶資金須如何處理? (A)合併 (B)分離 (C)由期貨商決定 (D)選項A、B、C皆非
#1609723
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