試題詳解

6. 時值 6 月，張三發現 7 月及 9 月到期之黃豆期貨價格分別為 1130 及 1135，投資人預期跨月價差（近 期期貨價－遠期期貨價）變弱，在採取適當之操作策略後，於 8 月跨月價差為-10 時出場，則操作 策略及單位損益為：
(A)買近期賣遠期，獲利5
(B)買近期賣遠期，損失5
(C)賣近期買遠期，獲利5
(D)賣近期買遠期，損失5