試題詳解

13.某一籃子買權 (Basket Options) 到期時的收益為 Max( S1＋S2 － K, 0 )，其中 Si, i=1,2 表示第 i 檔股票的到期股價。在其他條件不變下，相關係數與一籃子買權價格的關係，下列敘述何者 正確？
(A)相關係數越高，一籃子買權的價格越高
(B)相關係數越低，一籃子買權的價格越高
(C)相關係數為 0 時，一籃子的價格最高
(D)一籃子買權價格與相關係數無關