試題詳解

12、以下有關資產的報酬率與風險之敘述，何者為真？
(A) 當投資人增加投資組合中資產個數時，個別資產的風險重要性越顯重要，而資產之間的共變性越顯不重要
(B) 當投資人增加投資組合中資產個數時，資產的產業風險及公司風險會因而相互抵銷而減少，這部份所減低風險稱為系統風險
(C) 資本資產定價理論主張資本市場在均衡狀況下，僅對投資人對資產所負有之市場風險(系統風險)提供風險溢酬，並不對非系統風險提供風險溢酬
(D) 當投資人增加投資組合中資產個數時，投資組合之期望報酬率會因風險分散的效果，因而增加