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期貨交易理論與實務
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100年 - 2011年期貨-理論與實務-第五章選擇權基本概念與交易策略 (1-100)#6018
> 試題詳解
2.九月份國庫券期貨價格為 $97.22(契約單位為 $1,000,000),而履約價格為 $97.50之國庫券期貨買權之權利金為 0.50,則該買權的時間價值為多少?
(A)0
(B)1,250
(C)1,000
(D)2,500。
答案:
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統計:
A(26), B(31), C(4), D(11), E(0) #243147
詳解 (共 1 筆)
JC
B1 · 2023/03/12
#5745495
買權目前97.22小於97.50,為價外...
(共 88 字,隱藏中)
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3.九月歐洲美元期貨市價為 95.70,履約價格為 95.75之期貨買權之權利金為0.1,則時間價值為:(A)0.05 (B)0.1 (C)0.15 (D)0。
#243148
4.價內(in-the-moneu)黃金期貨買權指黃金期貨價格:(A)大於履約價格 (B)等於履約價格 (C)小於履約價格 (D)大於或小於履約價格。
#243149
5.價外(out-of-the-money)黃金期貨買權指黃金期貨價格:(A)等於履約價格 (B)大於履約價格 (C)小於履約價格 (D)大於或小於履約價格。
#243150
6.關於期貨賣權何者正確?(A)時間價值=權利金+內含價值 (B)時間價值=權利金-內含價值 (C)時間價值=內含價值 (D)時間價值=保證金。
#243151
7.買進期貨賣權具有:(A)依履約價格買進標的期貨之權利 (B)依履約價格買進標的期貨之義務 (C)依履約價格賣出標的期貨之權利 (D)依履約價格賣出標的期貨之義務。
#243152
8.買進十二月期貨買權,履約價格780,同時賣出十二月期貨買權,履約價格800,此種交易策略是:(A)水平價差交易(horizontal spread) (B)對角價差交易(diagonal spread)(C)垂直價差交易(vertical spread)(D)下跨式交易(bottom straddle)。
#243153
9.某人買進三月的美國債券期貨買權,履約價格為96.30,同時賣出三月的美國債券期貨買權,履約價格為96.70,這是一種:(A)買入跨式部位(Long Straddle) (B)賣出跨式部位(Short Straddle) (C)水平價差交易 (Horizontal Spread) (D)垂直價差交易(Vertical Spread)。
#243154
10.某一交易人買入六月履約價格為88之公債期貨賣權,權利金為1-56,同時賣出六月履約價格為82之公債期賣權,權利金為0-21,此構成:(A)看多賣權價差交易(Bull Put Spread) (B)看空賣權價差交易(Bear Put Spread) (C)對角價差交易(Diagonal Spread) (D)賣出跨式部位(Short Straddle)。
#243155
11.小堯看好未來1個月長期公債期貨價格的走勢,決定買進履約價格為88,並賣出履約價格為92之利率期貨買權,權利金分別是C1與C2,請問其最大可能執行獲利為:(A) C1+C2 (B) C1-C2 (C) C1-C2+4 (D) -C1+C2+4。
#243156
12.買進1口9月份履約價格 1,400 之 S&P 500期貨買權,可與下列何者相同月份之 S&P 500期貨選擇權組成多頭價差策略?(A)買進1口履約價格為1,410的買權 (B)買進1口履約價格為1,410的賣權 (C)賣出1口履約價格為1,390的買權 (D)賣出1口履約價格為1,410的買權。
#243157
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