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證券投資分析人員◆投資學
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113年 - 113-2 證券投資分析人員:投資學#125782
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26.下列何項指標最適合衡量主動型基金操作績效的持續性?
(A)夏普指標
(B)崔納指標
(C)詹森指標
(D)資訊比率
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統計:
A(1), B(6), C(3), D(9), E(0) #3405417
詳解 (共 1 筆)
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B1 · 2025/09/23
#6779493
題目解析 這道題目要求選出最適合衡量主...
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26. 下列何項指標最適合衡量主動型基金績效的持續性? (A)夏普指標 (B)崔納指標 (C)詹森指標 (D)資訊比率
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27.依據選擇權評價理論,請問下列何種情況會使賣權的價值提高? (A)標的物價波動性變大 (B)標的物價格上漲 (C)無風險利率上漲 (D)無法判斷
#3405418
28.關於 Smart Beta 的描述,下列何者為非? (A)可歸類為因子投資的運用 (B)採取透明可依循的被動式投資法則,期獲取主動式超額報酬 (C)採市值加權 (D)操作策略較傳統共同基金透明
#3405419
29.在 CAPM 模式中,若已知甲股票的預期報酬為 17%,甲股票的β值為 1.2,目前無風險利率 為 5%,則市場風險溢酬為: (A)10% (B)12% (C)14% (D)16%
#3405420
30.假設 NTD/USD 之即期匯率為 32,如果臺灣與美國的一年期定存利率分別為 2%及 5%,則一 年期之 NTD/USD 遠期匯率應為:(A)31.09 (B)30.76 (C)31.5 (D)30.58
#3405421
31.某一投資組合在 1 天內(t =1),99%的信賴水準(α=1%)下,所估計出來的 VaR 為 1,000 萬元,代表: (A)該投資組合在 10 天內損失超過 1,000 萬元的機率為 1% (B)該投資組合在 1 天內損失超過 1,000 萬元的機率為 99% (C)該投資組合在 1 天內損失超過 1,000 萬元的機率為 1% (D)該投資組合在 1 天內最大損失為 1,000 萬元
#3405422
32.描述經濟個體的群聚行為,即部分人士可能盲目從眾的現象,會一窩蜂做出相同反應,此現象 行為財務學稱為: (A)過度自信(Over Confidence) (B)升高投入(Escalation of Commitment) (C)羊群效應(Herding Effect) (D)錯置效果(Disposition Effect)
#3405423
33.關於槓桿型 ETF,下列何項敘述正確? (A)適合長期持有 (B)提供標的指數兩倍的年度報酬 (C)每日重新平衡以維持槓桿比率 (D)風險與一般 ETF 相同
#3405424
34.關於債券 ETF,下列何項敘述錯誤? (A)債券 ETF 的價格會隨利率變動而波動 (B)債券 ETF 通常有固定的到期日 (C)債券 ETF 可以提供比個別債券更好的分散效果 (D)債券 ETF 可能面臨信用風險
#3405425
35.假設有一檔台灣股票型基金的投資組合價值為 20 億元,其與台指期貨的β係數為 1.1。今基金經理人欲在期貨市場上進行完全避險操作。假設目前台指期貨的價格為 23,000 點,則該基 金經理人應如何操作台指期貨呢? (A)買進 452 口台指期貨 (B)賣出 452 口台指期貨 (C)買進 478 口台指期貨 (D)賣出 478 口台指期貨
#3405426
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