申論題 - 阿摩線上測驗

申論題資訊

試卷：108年 - 108-1 證券投資分析人員投資學#75120
科目：證券投資分析人員◆投資學
年份：108年
排序：0

1. 假設在 2014－2018 五年的投資期間中，一年期國庫券的平均利率為 6%，某投資美股的投資組合與美國股市過去五年來的平均月報酬、標準差(σ)及貝它值(β)如下表所示：試問：

A. 請分別按 Sharpe Ratio、Jensen’s alpha 以及 Graham and Harvey, Leah Modigliani & Franco Modigliani 提出之修正型夏普衡量值(稱為 M2 衡量值；或稱雙 M 衡量值)，分別評估投資組合之績效。 (10 分)

詳解提供者：tonyaska

SR= (35%-6%) / 42% = 0.69 JA=> (28%-6%)*1.2+6%=32.4% ; 35%-32.4% = 2.6%(ＪＡ值）

詳解提供者：徐詩婷

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